@ARTICLE{10.21494/ISTE.OP.2018.0259, TITLE={Modélisation mathématique à correction d’erreurs de la liquidité du marché boursier. Application : Impact de la structure du marché et du drainage de l’épargne institutionnelle sur le marché des capitaux}, AUTHOR={Norelislam El Hami, Mustapha Bouchekourte, }, JOURNAL={Incertitudes et fiabilité des systèmes multiphysiques}, VOLUME={2}, NUMBER={Numéro 1}, YEAR={2018}, URL={https://openscience.fr/Modelisation-mathematique-a-correction-d-erreurs-de-la-liquidite-du-marche}, DOI={10.21494/ISTE.OP.2018.0259}, ISSN={2514-569X}, ABSTRACT={Un modèle mathématique est estimé à partir des variables significatives (après l’élimination des variables peu influentes) et à partir des variables dummy introduites pour corriger quelques évènements conjoncturels qui impactent les corrélations ordinaires des variables. Il peut exister plusieurs combinaisons linéaires stationnaires entre des variables intégrées d’ordre un. Dans la méthode de Johansen, la détermination de la dimension de l’espace de cointégration se fait par l’estimation d’un modèle autorégressif. Nous utiliserons le ratio de liquidité comme variable proxy de la liquidité du marché boursier marocain, pour estimer les indicateurs et les facteurs qui déterminent sa variabilité à court et à long terme. La méthode économétrique appropriée, serait d’estimer un modèle vectoriel à correction d’erreur (VECM) qui a la propriété de déterminer les relations de long et de court terme entre les variables.}}